MACD指標是什麼?MACD技術分析運用教學

MACD 0軸線、 DIF線 、 MACD柱狀

​

 

在MACD指標上，由DIF、DEA、MACD柱以及0軸這“三線一軸”構成，由快的移動平均線（EMA12）減去慢的移動平均線（ EMA26）得到的快線DIF，再用2x（快線DIF-DIF的9日加權移動均線DEA）得到MACD柱。

MACD代表著市場的趨勢變化，從MACD上能夠直接明了的看出股票下一步的走勢，更利於交易者去應對市場變化。

用於研判股票價格變化的強度、方向、能量，以及趨勢周期，以便把握股票買進和賣出的時機。

MACD指標由一組曲線與圖形組成，通過收盤時股價或指數的快變及慢變的指數移動平均值（EMA）之間的差計算出來。

「快」指更短時段的EMA，而「慢」則指較長時段的EMA，最常用的是12及26日EMA。

 

​

MACD 技術分析指標全都賺>>點此了解康和全都賺軟體

 

MACD其實就是兩條指數移動平均線——EMA(12)和EMA(26)——的背離和交叉，EMA(26)可視為MACD的零軸，但是MACD呈現的訊息雜訊較均線少。

MACD指標的一般研判標準

主要是圍繞快速和慢速兩條均線及紅、綠柱線狀況和它們的形態展開。

一般分析方法主要包括DIF指標和MACD值及它們所處的位置、DIF和MACD的交叉情況、紅柱狀的收縮情況和MACD圖形的形態這四個大的方面分析。

一、DIF和MACD的值及線的位置

1、當DIF和MACD均大於0（即在圖形上表示為它們處於零線以上）並向上移動時，一般表示為股市處於多頭行情中，可以買入或持股；

2、當DIF和MACD均小於0（即在圖形上表示為它們處於零線以下）並向下移動時，一般表示為股市處於空頭行情中，可以賣出股票或觀望。

3、當DIF和MACD均大於0（即在圖形上表示為它們處於零線以上）但都向下移動時，一般表示為股票行情處於退潮階段，股票將下跌，可以賣出股票和觀望；

4、當DIF和MACD均小於0時（即在圖形上表示為它們處於零線以下）但向上移動時，一般表示為行情即將啟動，股票將上漲，可以買進股票或持股待漲。

二、DIF和MACD的交叉情況

1、當DIF與MACD都在零線以上，而DIF向上突破MACD時，表明股市處於一種強勢之中，股價將再次上漲，可以加碼買進股票或持股待漲，這就是MACD指標“黃金交叉”的一種形式。

2、當DIF和MACD都在零線以下，而DIF向上突破MACD時，表明股市即將轉強，股價跌勢已盡將止跌朝上，可以開始買進股票或持股，這是MACD指標“黃金交叉”的另一種形式。

3、當DIF與MACD都在零線以上，而DIF卻向下突破MACD時，表明股市即將由強勢轉為弱勢，股價將大跌，這時應賣出大部分股票而不能買股票，這就是MACD指標的“死亡交叉”的一種形式。

4、當DIF和MACD都在零線以上，而DIF向下突破MACD時，表明股市將再次進入極度弱市中，股價還將下跌，可以再賣出股票或觀望，這是MACD指標“死亡交叉”的另一種形式。

三、MACD指標中的柱狀圖分析

在股市電腦分析軟體中通常採用DIF值減DEA（即MACD、DEM）值而繪製成柱狀圖，用紅柱狀和綠柱狀表示，紅柱表示正值，綠柱表示負值。用紅綠柱狀來分析行情，既直觀明瞭又實用可靠。

1、當紅柱狀持續放大時，表明股市處於牛市行情中，股價將繼續上漲，這時應持股待漲或短線買入股票，直到紅柱無法再放大時才考慮賣出。

2、當綠柱狀持續放大時，表明股市處於熊市行情之中，股價將繼續下跌，這時應持幣觀望或賣出股票，直到綠柱開始縮小時才可以考慮少量買入股票。

3、當紅柱狀開始縮小時，表明股市牛市即將結束（或要進入調整期），股價將大幅下跌，這時應賣出大部分股票而不能買入股票。

4、當綠柱狀開始收縮時，表明股市的大跌行情即將結束，股價將止跌向上（或進入盤整），這時可以少量進行長期戰略建倉而不要輕易賣出股票。

5、當紅柱開始消失、綠柱開始放出時，這是股市轉市信號之一，表明股市的上漲行情（或高位盤整行情）即將結束，股價將開始加速下跌，這時應開始賣出大部分股票而不能買入股票。

6、當綠柱開始消失、紅柱開始放出時，這也是股市轉市信號之一，表明股市的下跌行情（或低位盤整）已經結束，股價將開始加速上升，這時應開始加碼買入股票或持股待漲。

MACD指標的背馳（背離）

MACD指標的背馳（也叫背離）是指MACD指標的走勢與K線的走勢形成相反的局面。

1、頂部背馳

​

在K線圖上，股票行情走勢一波比一波高，價格也一直向上攀升，而MACD指標圖上，紅柱圖走勢卻一波比一波低；股價現在的高點比前一次的高點還要高，而MACD指標現在的高點比前一次指標的高點還要低，這就是MACD的頂部背馳，它表明股票價格走勢已經到達頂部，是行情即將反轉的信號，交易者可以在此處賣出股票。

2、底部背馳

​

在股票行情走弱時，股票行情走勢一波比一波低，價格繼續向下探底，而MACD指標圖上，綠柱圖走勢卻一波比一波高；股價現在的低點比前一次的低點還要低，而MACD指標現在的低點比前一次指標的低點還要高，這就是MACD的底部背馳，它表明股票價格走勢已經探底，是行情即將反轉的信號，交易者可以在此處買入股票。

MACD參數設定

MACD值

MACD指標的常用參數設置為： (12,26,9)。第一個是快速移動平均線、其次是慢速移動平均線、再者為信號線。有些交易者可能不喜歡用12，26作為移動平均線的周期值，因其給出的無用信號可能很多，反倒會混淆交易者的思維。

對於那些只用MACD來尋找交易信號的交易者來說，將周期設置更長反而幫助更大，其中21，55是很常用的周期值。下圖顯示的是周期為12，26與周期為21，55的MACD線（紫線）之間的對比。

​

詳細更多文章>>https://www.dailyfxasia.com/cn/forex-education/advanced/Learn_Forex_Trading_with_MACD.html

MACD計算公式

其中t為當日值，而t-1為前一日值。Pt為當日的價位，可以直接使用當日的收盤價位，或者是以當日各種不同的價位平均值來取代，例如PDt=(High + Low + Close * 2) / 4，以求得更精確的結果。EMA1與EMA2則分別為短天期與長天期的平滑移動平均線值，在求取EMA的最初值時，可以先用簡易平均式來計算。

EMA1t=EMA1t-1 + SF1 * (Pt – EMA1t-1)
EMA2t=EMA2t-1 + SF2 * (Pt – EMA2t-1)
DIFt=EMA1t – EMA2t
MACDt=MACDt-1 + SF3 * (DIFt – MACDt-1)
MACDOt=DIFt – MACDt

最後SF1、SF2與SF3三者，則分別為短天期、長天期與MACD三者的平滑因子系數。平滑因子乃是由日期天數+1的倒數來計算出，一般應用在MACD時，SF1、SF2與SF3三者最常應用的日期天數為12天、26天與9天。而針對於更長天期的研究分析，則有人以25天與50天來計算EMA值。

如果我們進一步的探究MACD指標的話，會發現其中的DIF指標值，本身其實就與另外一個技術指標MAO移動平均震盪指標幾乎是一模一樣的。而MACD便是針對MAO指標再取一次平滑移動的結果，因此能以更和緩更明確過濾的方式來指出指標的上昇與下跌。也因此，MACD指標本身除了擁有移動平均線有巨大獲利的特色外，同時也還能消除移動平均線經常出現有假訊號的缺陷。

本文為資訊整理與經驗分享，不代表任何投資建議或推薦，投資一定有風險，操作前請謹慎評估

資料來源